<img height="1" width="1" style="display:none" src="https://www.facebook.com/tr?id=360133424683380&amp;ev=PageView&amp;noscript=1">

(Р)эволюция продолжает углубляться

Стремление к инновациям в платежных системах 

Статья написана JP Fabri. Он экономист с большим местным и международным опытом. Фабри входил в личный кабинет бывшего премьер-министра Мальты и управляющего Центрального банка Мальты. У него есть опыт консультирования по вопросам международной политики, будучи советником правительств 9 стран по вопросам экономической устойчивости и надлежащего управления. Фабри также является приглашенным лектором в Мальтийском университете.

Платежные системы часто воспринимаются как должное и недооцениваются. Текущие поколения стали свидетелями появления кредитных карт, дебетовых карт, онлайн-платежей, платежей по мобильным телефонам, бесконтактных платежей и других инновационных методов. Платежные услуги лежат в основе главной улицы, механизма индустрии, функционирования рынков и существования правительства. Никакая другая банковская деятельность не имеет такого значения для общества или бизнеса, как платежи.

кредитный кошелекТехнологии и регулирование стимулируют инновации в платежных системах и создают новые источники стоимости. Изменения настолько значительны, что рынок будущих платежей окажет глубокое влияние на структуру сегодняшнего банковского сектора и других секторов. 

В 2015 году Европейский Союз принял меры по созданию «единого цифрового рынка» платежных услуг в Европе. Этот шаг был поддержан Второй директивой ЕС о платежных услугах (PSD2), которая укрепила права потребителей, ввела новые меры безопасности и обеспечила регулирующую инфраструктуру для своей собственной формы Open Banking («OB»). Эта директива, меняющая правила игры, открывает банковские счета потребителей для сторонних поставщиков (TPP), отпирая банковские озера данных и обеспечивая равные условия для других поставщиков финансовых услуг. Таким образом, это фундаментальное изменение в европейском банковском секторе и значительный шаг к открытому финансированию. PSD2 стал законом для государств-членов в январе 2018 года, а его меры активны и подлежали исполнению поэтапно до декабря 2020 года. PSD2 рассматривается как ответ Европы на эту быстро меняющуюся область и был направлен на определение и новаторство в будущем платежных услуг. 

Будущее платежных сервисов 

Нет сомнений в том, что технологии и поведение потребителей постоянно расширяют границы возможностей платежных услуг. Опыт COVID также ускорил использование альтернативных способов оплаты, и многие аналитики считают, что это приведет к безналичному обществу. Следующие факторы все чаще рассматриваются как ключевые, определяющие будущее таких услуг: 

  • Безналичный расчет - больше наличных денег будет вытеснено электронными транзакциями, поскольку платежные инновации сделают выгодным для клиентов использование мобильных и других альтернативных средств оплаты даже в транзакциях небольшого номинала 
  • Вовлеченность - по мере того, как платежи и мобильность становятся более объединенными, важность платежных транзакций как потенциальной точки взаимодействия с клиентами будет возрастать как для мерчантов, так и для финансовых учреждений. 
  • На основе данных - с более широким распространением электронных платежей будет накапливаться больше данных о платежных транзакциях, что позволит финансовым учреждениям, поставщикам услуг и мерчантам лучше понять клиентов и предприятия. 
  • Расширенный доступ к кредитам - по мере того, как все больше платежей обрабатывается электронно, прозрачность финансовых учреждений в отношении денежных потоков и структур расходов физических и юридических лиц будет увеличиваться, улучшая их способность предоставлять кредиты клиентам, которые ранее были менее понятными 
  • Снижение затрат - поскольку инновационные решения основываются на существующей инфраструктуре, которая имеет очень низкие переменные затраты, стоимость проведения электронных транзакций будет снижаться по мере увеличения объема электронных платежей. 

Эти силы вместе с нормативными и технологическими инновациями откроют новую эру расширения прав и возможностей клиентов. При наличии соответствующих разрешений клиенты смогут централизовать информацию о своих счетах и способы оплаты в одном унифицированном мобильном приложении, что позволит им осуществлять повседневные банковские операции на платформе по своему выбору, предоставляемой их банком или инновационными финансовыми технологиями. Очевидная угроза для банков - это дезинтермедиация, когда финансовые технологии потенциально владеют отношениями с клиентами, в то время как традиционные банки просто поддерживают инфраструктурную архитектуру. Хотя банки могут рассматривать PSD2 как простое упражнение по соблюдению требований, я твердо убежден, что они должны фактически превратить регулирование в конкурентное преимущество, став надежным интегратором и поставщиком услуг клиента. 

PSD2: успех или провал? 

PSD2Как мы знаем, намерения PSD2 благородные, но исполнение было поспешным и незавершенным. PSD2 отстает по двум основным направлениям: 

  • Ограничительное определение «Платежных счетов» означает, что TPP ограничены по характеру и количеству данных, к которым они могут получить доступ из банков и других ASPSP. 
  • Отсутствие правил стандартизации интерфейсов привело к тому, что банковский сектор принял различные API-интерфейсы / структуры модифицированного интерфейса, что сделало интеграцию TPP чрезмерно громоздкой и дорогостоящей.

Таким образом, нынешняя структура оставляет желать лучшего и, как правило, плохо оборудована, чтобы обеспечить полное распространение Open Banking и, в меньшей степени, Open Finance без каких-либо трений, как это было изначально задумано. Следовательно, потенциальные TPP были вынуждены изучить возможность создания частных трастовых структур с отдельными банками или иным образом установить независимую связь с каждым банком в соответствии с конкретным набором правил этого банка.

Европейская комиссия осознает, что PSD2 не оправдал ее ожиданий, и ее революционный масштаб был ограничен. С этой целью в сентябре 2020 года он запустил комплексный пакет цифровых финансов.

Данные - это король. Будущее за цифровыми технологиями, открытыми и управляемыми данными.

Data is KingСтратегия цифрового финансирования устанавливает общие направления того, как Европа может поддержать цифровую трансформацию финансов в ближайшие годы, регулируя при этом свои риски. В стратегии определены четыре основных приоритета: устранение фрагментации на едином цифровом рынке, адаптация нормативно-правовой базы ЕС для содействия цифровым инновациям, содействие финансированию на основе данных и устранение проблем и рисков цифровой трансформации, включая повышение устойчивости цифровой операционной финансовой системы. Использование цифровых финансов даст толчок европейским инновациям и создаст возможности для разработки более совершенных финансовых продуктов для потребителей, в том числе для людей, у которых пока нет доступа к финансовым услугам. Это открывает новые способы направления финансирования предприятиям ЕС, в частности, малым и средним предприятиям.

Таким образом, развитие цифровых финансов будет поддерживать стратегию восстановления экономики Европы и более широкие экономические преобразования. Это откроет новые каналы для мобилизации финансирования в поддержку Зеленого курса и Новой промышленной стратегии для Европы.

Поскольку цифровое финансирование ускоряет трансграничные операции, оно также может усилить объединение финансового рынка с банковским союзом и союзом рынков капитала и тем самым укрепить экономический и валютный союз Европы.

Сильный и динамичный европейский сектор цифровых финансов укрепит способность Европы усилить свою открытую стратегическую автономию в сфере финансовых услуг и, в более широком смысле, ее способность регулировать и контролировать финансовую систему для защиты финансовой стабильности и общих ценностей Европы. 

Пакет, запущенный Комиссией, состоит из стратегии цифрового финансирования, стратегии розничных платежей, законодательных предложений для нормативной базы ЕС в отношении криптоактивов и предложений по нормативно-правовой базе ЕС в отношении цифровой операционной устойчивости. Стратегия розничных платежей направлена на предоставление безопасных, быстрых и надежных платежных услуг европейским гражданам и предприятиям. Это упростит для потребителей оплату в магазинах и выполнение транзакций электронной торговли безопасно и удобно, обеспечивая при этом успешный запуск мгновенных платежей по всей Европе. С этой целью он стремится создать полностью интегрированную систему розничных платежей в ЕС, включая решения для мгновенных трансграничных платежей. Это упростит расчеты в евро между ЕС и другими юрисдикциями. Это будет способствовать появлению отечественных и общеевропейских платежных решений. Тесно связана стратегия цифровых финансов, которая основана на еще четырех столпах, одним из которых является «Содействие инновациям на основе данных в финансах через общие пространства данных». 

Одним из основных обязательств в рамках этого компонента является «Содействие обмену данными между предприятиями в финансовом секторе ЕС и за его пределами». Это эффективно отражает стратегию открытого финансирования ЕС на ближайшие годы. С этой целью Комиссия намерена выпустить предложение по такой структуре к 2022 году и завершить его и выходом к 2024 году. Сама структура будет построена вокруг: 

  • Обзора PSD2 в течение 2021 года - мы ожидаем, что это будет полный обзор сферы действия Директивы и будет стремиться исправить два основных препятствия, о которых говорилось ранее. 
  • Стратегии ЕС в области данных, которая, среди других целей высокого уровня, вращается вокруг: 
    • Создания основ, соответствующих GDPR; 
    • Нового Закона ЕС о данных (который будет обсуждаться в течение 2021 года); и 
    • Нового Закона ЕС о цифровых услугах 

Стратегия ЕС в области данных - это очень амбициозная задача, направленная на создание единого рынка данных и создание новых секторов и ниш для обмена данными. Этот документ носит очень общий характер и предназначен для использования в качестве стратегии на будущее как для частного, так и для государственного секторов. Он решает проблемы, связанные с данными, с которыми в настоящее время сталкиваются во всем ЕС, и дает общую стратегию того, как их преодолеть. Это видение выходит далеко за рамки финансовых услуг, поскольку стратегия носит межотраслевой характер и рассматривает здравоохранение, изменение климата, государственные отчеты и т. д. 

В финансовом секторе законодательство ЕС требует от финансовых учреждений раскрытия значительного количества информационных продуктов, транзакций и финансовых результатов. Более того, пересмотренная Директива о платежных услугах знаменует собой важный шаг на пути к открытому банковскому делу, где инновационные платежные услуги могут предлагаться потребителям и предприятиям на основе доступа к данным их банковских счетов. В будущем расширение обмена данными должно стать краеугольным камнем в стимулировании инноваций, а также в достижении других важных целей политики на уровне ЕС. 

Комиссия будет и далее способствовать доступу к публичному раскрытию финансовых данных или данным надзорной отчетности, что в настоящее время предусмотрено законом, например, путем поощрения использования общих проконкурентных технических стандартов. Это приведет к более эффективной обработке таких общедоступных данных в интересах ряда других политик, представляющих общественный интерес, таких как расширение доступа к финансам для европейских предприятий за счет более интегрированных рынков капитала, повышение прозрачности рынка и поддержка устойчивого финансирования в ЕС. 

Европейские платежные сервисы. Quo vadis? 

euro-1Комиссия признает, что платежи находятся на переднем плане цифровых инноваций в финансах. С цифровизацией и изменением предпочтений потребителей поставщики платежных услуг будут все больше отказываться от традиционных платежных инструментов и разрабатывать новые способы инициирования платежей. 

Однако рынок платежей в ЕС пока сильно фрагментирован вдоль национальных границ. За исключением нескольких крупных глобальных игроков, таких как всемирные сети платежных карт и крупные поставщики технологий, практически нет решения для цифровых платежей, которое можно было бы использовать в Европе для осуществления платежей в магазинах и в электронной коммерции. 

Несмотря на обнадеживающие события, такие как проект Европейской платежной инициативы (EPI), и работа над общеевропейскими схемами и правилами, способствующими взаимодействию решений для мгновенных платежей, Комиссия признает риск несоответствий и дальнейшей фрагментации рынка. 

Заглядывая в будущее, Стратегия предусматривает создание полностью объединенной системы розничных платежей, которая будет способствовать появлению отечественных и общеевропейских платежных решений. Внешне Стратегия излагает план Комиссии для ЕС по внесению значительного вклада в трансграничные платежи с юрисдикциями, не входящими в ЕС, поддерживая международную роль евро и открытую стратегическую автономию ЕС. 

Несмотря на первоначальные неудачи PSD2, я по-прежнему убежден, что будущее за миром открытого банковского дела. PSD2 заложил нормативные основы и новую Стратегию цифровых финансов, а пересмотренный PSD2 определенно продолжит вносить свой вклад в это открытое будущее. 

Развитие платежей может дать толчок революции, хотя и медленнее, чем ожидалось. 

SiGMA добавляет 7й язык - хинди - на свой сайт:

SiGMA Group рада объявить о запуске седьмого языка на своем веб-сайте. Пользователи могут найти весь  контент, включая раздел Новостей SiGMA, на языке хинди. Последнее дополнение к языковому портфелю SiGMA будет работать вместе с недавно выпущенным контентом на французском, русском, китайском, испанском и португальском языках и стремится удовлетворить глобальное видение SiGMA.

Похожие статьи

Десятилетие криптовалюты в iGaming

Самые впечатляющие изменения, партнерские отношения и функции в онлайн-играх, которые действительно увеличили количество биткойнов на экране ...

Домен Wallstreetbets.com вышел на рынок

«Это может быть самый известный домен, проданный в этом году, и не терпится увидеть, какой проявится интерес к нему» Домен Wallstreetbets.com ...

GameStop завел мотор Dogecoin

Эффект GameStop распространяется и на криптовалюту, привлекая больше внимания к цифровым активам, поскольку Dogecoin, вдохновленный мемами, ...